Ruchowa średnia etfa

Jak posługiwać się średnią ruchoma, aby kupić akcje. Średnia ruchoma MA to proste narzędzie do analizy technicznej, które wygładza dane o cenach, tworząc stale aktualizowaną średnią cenę. Średnia jest przejęta w określonym przedziale czasowym, np. 10 dni, 20 minut, 30 tygodni lub dowolny okres wybrany przez handlowców Istnieją zalety korzystania z średniej ruchomej w handlu, a także opcji, jakiego rodzaju ruchomej średniej użyć Średnie ruchome strategie są również popularne i mogą być dopasowywane do dowolnej ramki czasowej, co odpowiada zarówno inwestorzy długoterminowi i krótkoterminowe podmioty gospodarcze patrz: Cztery najważniejsze wskaźniki techniczne Trend Handlowcy muszą wiedzieć. Why Użyj średniej ruchomej. Średnia ruchoma może pomóc obniżyć poziom hałasu na wykresie cenowym Spójrz na kierunek średniej ruchomej aby uzyskać podstawowy pomysł, w jaki sposób cena porusza się Zaskoczona i cena porusza się w górę lub była niedawno ogólna, kątem w dół i cena spadała w dół, poruszając się bliżej, a cena prawdopodobnie w zakresie. Średnia ruchoma może o działanie jako opór lub opór W tendencji wzrostowej, 50-dniowa, 100-dniowa lub 200-dniowa średnia ruchoma może działać jako poziom wsparcia, jak pokazano na rysunku poniżej Jest to spowodowane tym, że średnia działa jak podparcie podłogi, więc cena odbija się od niego W spadku średniej ruchomej może działać jako opór jak sufit, cena uderza w niego, a następnie zaczyna spadać. Cena wygrała zawsze zawsze respektowała średnią ruchową w ten sposób. zatrzymaj się i odwróć, zanim dojdziesz do tego. Jak ogólna wskazówka, jeśli cena jest powyżej średniej ruchomej, trendu jest wyższa Jeśli cena jest poniżej średniej ruchomej tendencja spadnie Średnie ruchy mogą mieć różne długości, choć krótko omówione, więc można wskazują trend wzrostowy, a drugi wskazuje downtrend. Types of Moving Averages. Średnia ruchoma może być obliczona na różne sposoby Pięć dni prosta średnia ruchoma SMA po prostu dodaje pięć najnowszych dziennych cen zamknięcia i dzieli go na pięć, aby utworzyć nowy średnia każdego dnia Każda średnia jest połączona z następną, tworząc pojedynczą linię przepływającą. Innym popularnym typem średniej ruchomej jest wykładnicza średnia ruchoma EMA Obliczenia są bardziej złożone, ale zasadniczo mają większą wagę do najnowszych cen Plot 50-dniowego SMA i 50- co oznacza, że ​​EMA reaguje szybciej na zmiany cen niż SMA, z uwagi na dodatkowe wagi na niedawne dane cenowe. Oprogramowanie do układów scalonych i platformy transakcyjne obliczają, więc nie wymaga się ręcznej matematyki użyj MA. Niego typu MA nie lepiej niż inna EMA może działać lepiej na rynku akcji lub rynku pieniężnym przez pewien czas, a czasami SMA może działać lepiej Okres czasu wybrany dla średniej ruchomej również odgrywa znaczącą Średnia długość średnich ruchów wynosi 10, 20, 50, 100 i 200 Te długości mogą być stosowane do dowolnej ramki wykresu jednej minuty, codziennie, raz w tygodniu, itd., w zależności od handlu handlem horyzont . Okres czasu lub długość, jaką wybierzesz dla średniej ruchomej, zwanej także okresem wstecznym, może odegrać dużą rolę w skuteczności. MA o krótkiej ramce czasowej reaguje znacznie szybciej niż zmiany cen, długi okres wstecznego spojrzenia Na poniższym rysunku 20-dniowa średnia ruchoma ściśle śledzi rzeczywistą cenę niż 100-dniowe. 20-dniowe może być korzystne dla krótkoterminowego przedsiębiorcy, ponieważ bardziej zbliża cenę , a tym samym wykaże mniej opóźnień niż długoterminowej średniej ruchomej. Lag to czas potrzebny na to, aby średnia ruchoma mogła świadczyć o potencjalnym odwrocie Przypomnijmy, jako ogólna wskazówka, gdy cena jest powyżej średniej ruchomej, trend ten jest brany pod uwagę kiedy cena spadnie poniżej tej średniej ruchomej, to sygnalizuje potencjalny odwrót na podstawie tej MA 20-dniowa średnia ruchoma zapewni wiele więcej sygnałów odwracalnych niż 100-dniowa średnia ruchoma. Średnia ruchoma może wynosić dowolną długość, 15, 28, 89 , itd. Regulacja średniej ruchomej, co zapewnia więcej dokładne sygnały na temat danych historycznych mogą przyczynić się do stworzenia lepszych przyszłych sygnałów. Strategie handlowe - crossovers. Crossovers są jedną z głównych średnich kroczących strategii Pierwszy rodzaj to krzyżówka cenowa To zostało omówione wcześniej, a gdy cena przekracza lub poniżej średniej ruchomości aby zasygnalizować potencjalną zmianę tendencji. Inną strategią jest zastosowanie dwóch średnich ruchów na wykresie, jeden dłuższy i jeden krótszy. Jeśli krótszy okres przejściowy przekracza dłuższą chwilę, MA to sygnał kupna, ponieważ wskazuje tendencję przesuwania, jest znany jako złoty krzyż. W przypadku, gdy krótszy MA przecina poniżej długiej perspektywy MA to sygnał sprzedaży, ponieważ wskazuje tendencję przesuwa się w dół Jest to znany jako martwy krzyż śmierci. Średnie obliczane są obliczane na podstawie danych historycznych, a nic o obliczeniach jest predykcyjne w naturze W związku z tym wyniki wykorzystujące średnie ruchome mogą być losowe - czasami rynek wydaje się respektować odporność na wsparcie MA i sygnały handlowe, a inni nie wykazują szacunku. jest to, że jeśli akcja cenowa zacznie się zmieniać, cena może się wahać w przód iw tył generując wiele sygnałów handlowych odwrócenie tendencji Kiedy to nastąpi najlepiej odejść lub wykorzystać inny wskaźnik, aby wyjaśnić tendencję To samo może wystąpić w przypadku przecięć MA, gdzie MAs się splątać przez pewien okres, powodując wiele likwidacji handlu. Średnie pracy działają dość dobrze w silnych warunkach trenowania, ale często słabo w choppy lub zakres conditions. Adjusting ram czasowych może pomóc w tym tymczasowo, chociaż w pewnym momencie te kwestie mogą się pojawić bez względu na ramkę czasową wybraną dla średniej ruchomej MAA upraszcza dane o cenach, wygładzając ją i tworząc jedną płynną linię To może sprawić, że tendencje izolacji są łatwiejsze Wynalaiczne średnie ruchome reagują szybciej niż zmiany średniej ruchomej W niektórych przypadkach może to być dobre, aw innych może to powodować fałszywe sygnały Ruch średnie z krótszym okresem wstecznym 20 dni, na przykład będzie także res staw szybciej niż zmiany średnie z dłuższym okresem wyobrażeniowym 200 dni Przekazywanie przecięć średnich jest popularną strategią zarówno dla wpisów, jak i wyjść MAs może również podkreślić obszary potencjalnego wsparcia lub oporu Chociaż może to być predykcyjne, średnie kroczące są zawsze oparte na historycznych dane i po prostu wskazywać średnią cenę w określonym przedziale czasowym. Stopa procentowa, w jakiej instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Rezerwie Federalnej innej instytucji depozytowej.1 Statystyczna miara rozproszenia rentowności dla danego indeksu lub indeksu rynkowego Zmienność może być mierzona. Kongres Stanów Zjednoczonych zdał w 1933 r. jako ustawę o bankowości, która zabraniała bankom komercyjnym uczestnictwa w inwestycji. Płaca płaca nordycka odnosi się do każdej pracy poza gospodarstwami domowymi, prywatnymi domami i sektorem non-profit USA Biuro Pracy. Skrót walucie lub symbol waluty indyjskiego rupia INR, waluta Indii Rupia składa się z 1. Ini tajnej oferty na upadłe aktywa firmy od zainteresowanego nabywcy wybranego przez bankrutującą firmę Z puli oferentów. Wysokie średnie strategie. By Casey Murphy Starszy analityk Inni inwestorzy używają ruchomych średnich z różnych powodów Niektórzy używają ich jako podstawowego narzędzia analitycznego, podczas gdy inni po prostu używają ich jako budowniczego zaufania do tworzenia kopii zapasowych swoich decyzji inwestycyjnych W tej części przedstawimy kilka różnych rodzajów strategii - włączenie ich do Twojego stylu handlu zależy od Ciebie. Cykliczne przecięcie jest najbardziej podstawowym rodzajem sygnału i jest faworyzowana wśród wielu handlowców, ponieważ usuwa emocje Najbardziej podstawowym rodzajem krzyżowania jest to, gdy cena aktywów przemieszcza się z jednej strony średniej ruchomej i zamyka się na innych Przejściach cenowych wykorzystywanych przez przedsiębiorców do identyfikowania zmian w tempie i może być wykorzystywana jako podstawowa strategia wejścia / wyjścia Jak widać na rysunku 1, krzyż poniżej średniej ruchomej może sygnalizować początek trendu spadkowego i prawdopodobnie byłby używany przez trad jako sygnał do zamknięcia wszelkich długich pozycji Z drugiej strony, blisko powyżej średniej ruchomej od dołu może sugerować początek nowego trendu. Drugi rodzaj rozjazdu pojawia się, gdy krótkoterminowa średnia przecina średnią długoterminową sygnał jest używany przez handlowców do określenia, że ​​dynamika przesuwa się w jednym kierunku i że silny ruch zbliża się do sygnału kupna jest generowany, gdy średnia krótkoterminowa przekracza średnią długoterminową, a sygnał sprzedaży jest wyzwalany krótkim średnia długość życia poniżej średniej długoterminowej Jak widać z poniższego wykresu, sygnał ten jest bardzo obiektywny, dlatego jest tak popularny. Krzyżowa zwrotnica i ruchomą średnią wstęgę Dodatkowe wykresy mogą zostać dodane do wykresu zwiększyć ważność sygnału Wielu przedsiębiorców umieści pięć średnich ruchów na wykresie i poczekaj, aż średnio pięć dni przechodzi przez inne, na ogół jest to główny sygnał kupna Czekając na t średnio 10 dni średnia przekraczająca średnią 20 dni jest często wykorzystywana jako potwierdzenie, taktyka, która często zmniejsza liczbę fałszywych sygnałów Zwiększenie liczby średnich kroczących, jak widać w potrójnej metodzie krzyżowej, jest jednym z najlepszych sposobów ocenić siłę trendu i prawdopodobieństwo, że tendencja ta będzie kontynuowana. Pytanie o to, co by się stało, gdybyś dodała ruchomą średnią. Niektórzy twierdzą, że jeśli średnia ruchoma jest przydatna, to 10 lub więcej musi być jeszcze lepsze To prowadzi nas do techniki znanej jako ruchomą średnią wstęgę Jak widać z poniższego wykresu, wiele średnich kroczących umieszcza się na tym samym wykresie i służy do oceny siły obecnej tendencji Gdy wszystkie ruchome średnice poruszają się w tym samym kierunku, trend jest uważany za silny Odwrót jest potwierdzany, gdy średnie przecinają się i idą w przeciwnym kierunku. Odpowiedzialność na zmieniające się warunki rozlicza się przez liczbę okresów używanych w ruchomej średniej krótsze okresy czasu stosowane w obliczeniach, tym bardziej wrażliwa średnia to niewielkie zmiany cen Jedna z najbardziej popularnych taśm zaczyna się od 50-dniowej średniej ruchomej i dodaje średnie w odstępach 10-dniowych do końcowej średniej 200 Ten typ średnia jest dobra w identyfikacji długoterminowych odwrotów tendencji. Filtry Filtr jest dowolną techniką stosowaną w analizie technicznej w celu zwiększenia pewności siebie w pewnym handlu Na przykład wielu inwestorów może poczekać, aż zabezpieczenie przekroczy średnią ruchomej i jest co najmniej 10 powyżej średniej przed złożeniem zamówienia Jest to próba upewnienia się, że zwrotnica jest prawidłowa i zmniejszyć liczbę fałszywych sygnałów. Niewłaściwe działanie polega na tym, że niektóre z zysków są opuszczane i może prowadzić czuć się tak, jakbyś tęsknił za łodzią Te negatywne uczucia będą się zmniejszać z upływem czasu, ponieważ ciągle dostosujesz kryteria używane do filtrowania Nie ma żadnych reguł ani rzeczy, które trzeba zwrócić przy filtrowaniu po prostu dodatkowe narzędzie, które pozwoli zainwestować z ufnością. Średnia koperta Inna strategia, która uwzględnia wykorzystanie średnich kroczących, jest znana jako koperta Ta strategia wymaga sporządzenia wykresu dwóch zespołów wokół średniej ruchomej, przesuwanej przez określoną stopę procentową Na przykład, w poniższej tabeli 5 koperty umieszcza się wokół 25-dniowej średniej ruchomej Traderzy będą oglądać te pasma, aby sprawdzić, czy działają jak silne obszary wsparcia lub oporu Zauważ, jak ruch często odwraca kierunek po zbliżeniu się do jednego z poziomów Przeniesienie ceny poza zespołem może sygnalizować okres wyczerpania, a handlowcy będą uważać na odwrót do średniej średniej. Ostatnia dekada była wyjątkowo trudnym okresem dla inwestowania na giełdzie Kupowanie i utrzymywanie indeksu SP 500 w tym okresie spowodowało stratę z 0 95 procent na koniec 2009 r., zgodnie z Z powodu tych niezwykle frustrujących wyników wielu inwestorów odwróciło się od inwestycji typu buy-and-hold, h działało tak dobrze w latach 80. i 90. Zwrócili się oni do różnych strategii, począwszy od dywersyfikacji na alternatywne klasy aktywów do analizy fundamentalnej lub technicznej, w celu poprawy wydajności. Jedną z metod szeroko stosowanych przez profesjonalnych i indywidualnych inwestorów jest średnia ruchoma zostały przyjęte z dobrej przyczyny, ponieważ inwestorzy mogli uratować znaczne straty na ostatnim rynku niedźwiedzia, używając ich do ustalenia, kiedy należy trzymać i kiedy sprzedawać indeksy szerokiego rynku Stosowanie średniej ruchomej 50-dniowej lub 200-dniowej do SP 500 w 2008 r. Spowodowałoby utratę odpowiednio 3 14 i 3 47 procent, odpowiednio natomiast pozycja buy-and-hold w SP 500 spowodowałaby zwrot 38 49 procent. Te straty zostaną w końcu odzyskane. Jednak wiele nie mają nerwów ze stali potrzebnych do zawieszenia się tam po obejrzeniu ich ciężko zarobionych jaj gniazdowych zdziesiątkowanych Dla tych inwestorów konieczne jest zdyscyplinowane podejście inwestycyjne w celu zmniejszenia niestabilności y w swoich portfelach, uniemożliwiając im odejście od dołu Jedną z takich metod może być użycie średnich kroczących. W tym artykule zbadamy trzy z najbardziej popularnych średnich kroczących 200-dniowego, 50-dniowego i 50-dniowy 200-dniowy crossover Przeanalizujemy ryzyko i zyski każdego z nich, porównując je ze sobą, a także z inwestycjami typu buy-and-hold Zbadamy wyniki handlu tymi systemami na indeks SP 500, począwszy od roku 1971 , dostępne są dane za pierwszy rok Szczególny nacisk zostanie położony na trzy główne rynki niedźwiedzia występujące w tym okresie. Średnie kroczące Definiowane Jaka jest średnia ruchoma Investopedia definiuje ją jako wskaźnik często stosowany w analizie technicznej przedstawiającej średnią wartość zabezpieczenia cena w określonym okresie Na przykład, aby obliczyć 10-dniową prostą średnią ruchliwą, w ciągu ostatnich 10 dni zbierano ceny zbliżone do bezpieczeństwa, dodaj je i dzielisz przez 10 Następnego dnia włączono do ude cena za ostatni dzień i spadek ceny za pierwszy dzień W związku z tym, średnia jest dubbingu. Korzystanie z ruchomej średnie jest to, że są one wielkie w określeniu, czy inwestycja jest tendencja w górę lub w dół Problem, choć jest że z definicji są one wolne do adaptacji, gdy trend się zmienił Jak Robert D Edwards i John Magee napisali w swoich klasycznych pracach Analiza techniczna trendów magazynowych. Koszt z ruchomą średnią i którą odkryliśmy od dawna, ale ciągle wpadaj z czasem do czasu jest to, że nie może całkowicie uciec od swojej przeszłości Im płynniejsza jest dłuższa krzywa, tym bardziej jest ona hamowana w odpowiedzi na ostatnie ważne zmiany trendów. Aby uzyskać średnią ruchliwą, nieco bardziej odpowiadającą na ostatnie dane niż starsze dane, wielu inwestorów używa wykładniczej średniej ruchomej, która oblicza średnią ruchomej geometrycznie W tym badaniu będziemy używać średniej eksponenckiej, która wynosiłaby tylko 200-dniowa średnia ruchoma Być może najbardziej znana jest 200-dniowa średnia ruchoma, która średnio wzrosła w ciągu ostatnich 200 dni Ogólnie rzecz biorąc, im dłuższa jest rama czasowa inwestora, tym dłużej stosuje się średnią ruchoma używaną na przykład przedsiębiorca dzienny nie korzysta z 200-dniowej średniej ruchomej długoterminowej średniej ruchomej, w przeciwieństwie do inwestora długoterminowego, nie ma zastosowania do stawki godzinowej 200-dniowa średnia ruchoma to gotowość dla inwestorów długoterminowych. Dla celów niniejszego badania inwestycję w SP 500, gdy cena była wyższa niż 200-dniowa średnia ruchoma i poza rynkiem, gdy cena była niższa od średniej Wyzwalanie kupnem jest pobierane, gdy niska cena w ciągu dnia wzrasta powyżej średniego sygnału sprzedaży sprzedaje się, gdy cena w ciągu dnia spadnie poniżej średniej Większość rynków technicy polegają na zamykaniu danych, a nie na najwyższych i najniższych poziomach w dniach roboczych w celu wskazania handlu. Kiedy przeanalizowałem dane, zaowocowało to nadmierną ilością obrotów typu whipsaw. Dlatego w niniejszym artykule wykorzystywane są wysokie i niskie dzienne wartości w celu wygenerowania sygnałów handlowych. wyniki osiągów dla ti w porównaniu z zakupem i przetrzymaniem SP 500 począwszy od 31 grudnia 1970 r. i kończącym się 31 grudnia 2009 r. przedstawiono na rysunku 1. Całkowite zyski dla obu metod są w zasadzie takie same Różnica polega na tym, średnioroczną średnią ruchów, inwestorzy obniżyliby roczną zmienność o 26 procent. Innymi słowy, jeden z nich osiągnąłby taki sam zwrot z ryzykiem tylko trzech czwartych. Wykres 2 określa kwantyfikację zysków na niedźwiedzich rynkach w latach 1973-74, 2000- 02 i 2008 W każdym z nich, inwestorzy typu "hold-hold" straciły około połowy swojej kapitału. Rysunek 3 przedstawia wyniki korzystania z 200-dniowego systemu średniej ruchomej na tych niedźwiedzich rynkach Portfel wyceniono na poziomie 500 SP 500 na te niedźwiedzie rynki Portfel był następnie korygowany w oparciu o liczbę transakcji na rynku niedźwiedzi W okresie kryzysu w okresie 73-74 system ten dał sześć fałszywych sygnałów kupujących w drodze w dół W latach 2000-2002 ponosiło trzy fałszywe sygnały W Decli 2008 ne, dało to cztery Wciąż, ogólne wyniki były znacznie lepsze niż kupno i utrzymanie. 200-dniowa średniej ruchomej strategia działa najlepiej na rynkach trenujących, czy to w górę czy w dół Nie robi to dobrze w okresach, w których rynek porusza się mniej lub bardziej na boki W całym okresie system zawierał 87 transakcji round-trip 174 ogółem Mimo, że robi to tylko 4 5 transakcji rocznie, większość tych transakcji miała miejsce w okresie wahania obrotów Około połowa pojawiła się tylko w latach 70. W tych rynkach na boku, nie było rzadkością w handlu tygodniowym lub dwutygodnikowym Tylko 36 z 87 transakcji było opłacalne Tak więc, prawie 60 procent czasu, pozycje zostały zamknięte ze stratą Byłoby to frustrujące dla większości, zwiększając prawdopodobieństwo, że jeden oszukiwanie przy użyciu systemu Również inwestor poniosłby koszty handlowe i konsekwencje podatkowe, gdyby transakcja na niekwalifikowanym koncie, które nie jest uwzględnione w tej analizie Ze względu na te wady wiele inve storzy nie używają 200-dniowej średniej ruchomej wyłącznie do dyktowania działalności portfelowej Wykorzystają inne wskaźniki wraz z nimi, na których opierają swoje decyzje inwestycyjne Badanie tych innych narzędzi wykraczało poza zakres niniejszego dokumentu. Należy zauważyć, że obliczenia zwrotu dla tego papieru nie zawierają dywidend, co przyniosłoby znaczne zyski. Inwestorzy byliby na rynku w przybliżeniu 70 procent czasu 28 z 39 lat studiowanych przez 200-dniową strategię W związku z tym otrzymaliby wiele dywidend płatności, ale oczywiście nie tyle, jeśli po prostu trzymały SP 500 przez cały czas zamiast tego wydaje się ostrożnym, aby pozostać w gotówce przez kilka tygodni po otrzymaniu sygnału sprzedaży, a następnie, gdy wydaje się, że whipsaw jest mniej prawdopodobne, inwestować portfel w obligacjach skarbowych Może to złagodzić utratę dywidend, gdy nie posiadają akcji.50-Day Moving Average 50-dniowa średnia ruchoma jest ogólnie określona jako średnia używana przez średnio - inwestorzy długoterminowi Kryteria kupna i sprzedaży pozostają takie same jak dla 200-dniowego badania średniej ruchomej, a jedyną różnicą jest średnia ruchoma. Wyniki tego podejścia w porównaniu z buy-and-hold pokazano na rysunku 4. Powrót oferowany przez 50 ruchomy średni system był znacznie niższy niż w podejściu buy-and-hold Jednak odchylenie standardowe było również znacznie niższe w przypadku średniej ruchomej strategii. Kiedy powiększanie trzech niedźwiedzich rynków przy użyciu tej średniej ruchomej wyniki są interesujące Rysunek 5 pokazuje dużą różnicę między podejściem typu buy-and-hold (patrz: wykres 2) w okresie dekoniunktury w latach 1973-74 i 2008 Różnica w tym zakresie nie jest tak poważna na rynku poniesionym w latach 2000-2002, podczas gdy SP 500 spadł o prawie połowę, nadal obserwował, że jedna trzecia jego portfela odparowuje Powodem tego rozczarowania był handel whipsaw Ceny przekroczyły 50-dniową średnią ruchliwą tyle w ciągu tych trzech lat, że 29 transakcji zostały wykonane Większość z tych transakcji spowodowała w niewielkich stratach, które wzbogaciły się o ponadczasowy podział 50-dniowy z 200-dniową średnią ruchliwą, widzimy, że pierwsi z nich osiągnęli najlepsze wyniki na pierwszym niedźwiedzicym rynku 200-dniowy stracił znacznie mniej na drugim niedźwiedzie Wyniki były praktycznie identyczne ostatnie spowolnienie. Jak można się spodziewać, używając krótszej średniej ruchomej generuje więcej sygnałów kupna i sprzedaŜy Podczas gdy średnia z 50 dni wskazuje na wcześniejsze zmiany tendencji, wiele z tych sygnałów okazało się fałszywe Liczba transakcji w obie strony wynosiła 218 lub 436 suma Oznacza to, że rocznie 11 2 razy rocznie prawie jedna na miesiąc Tak więc ta strategia generuje dwa razy więcej razy niż 200-dniowe podejście W czasie trendowych rynków zdarzały się przypadki, kiedy inwestor kupiłby jeden dzień, i sprzedaży następnej Tylko 30 procent transakcji było opłacalne Czas spędzony na rynku akcji był również mniejszy niż dłużej przeciętna średnia ruchów, w przybliżeniu 64 procent 25 z 39 lat studiów Wydaje się, że dla większości długoterminowych inwestorów, używając 200- re ay średnia ruchoma może być lepszym wyborem niż 50-dniowy 50- 200-dniowy ruchoma średnia krzyżówka Do tej pory stwierdzono, że przy użyciu średnich kroczących może zmniejszyć niestabilność portfela Istnieją wady, w tym fałszywe sygnały kupna i sprzedaży oraz wysoki odsetek strat handlowych Pierwszy zwiększa koszty handlowe, a być może także podatki Może to być psychologicznie niszczące Jak zdają sobie sprawę, że inwestorzy weteranów zdają sobie sprawę, że kontrolowanie emocji jest w połowie bitewne. Aby rozwiązać te niedociągnięcia, został opracowany średnioroczny ruch średnio kroczący to podejście stosuje się zarówno do średnich ruchów 50-dniowych, jak i 200-dniowych Wyzwolenie handlu jest pobierane, gdy jedna średnia ruchoma przecina drugą Jeśli średnica 50-dniowa przekracza 200 dni, zostanie podany sygnał kupna 50-dniowa linia przekracza 200-dniową średnią ruchliwą, generowany jest sygnał sprzedaży. Jest to popularna metoda w literaturze dotyczącej analizy technicznej, w której odnosi się do przekroczenia średnich wartości 200 i 50 dni czerwony jako złoty krzyż. Performancja wobec pasywnego podejścia typu "kupuj i trzymaj" jest pokazana na rysunku 6. Ten ruchowy system średniej generował szczyt o 6 procentach większego rocznego zwrotu niż podejście bierne, ale z niesamowitym 33-procentowym spadkiem lotności miał też wyższy zwrot z niższym odchyleniem standardowym niż w przypadku strategii 50 lub 200 dni. Rysunek 7 analizuje wydajność na rynku niedźwiedzia w czasie 50-dniowego crossover. Metoda ta straciła więcej niż 50-dniowy i 200-dniowy ruch średnie systemy w latach 1973 i 1974 15,300 vs 7 000 lub 10 400, jednak w ostatnich dwóch niedźwiedzich rynkach system krzyżowy działał lepiej niż inne dwa. Zbliżając się do trzech niedźwiedzich rynków, nie widzimy wielu błędnych sygnałów Inwestorzy miało tylko jeden handel piaskarką w latach 1973-74. Nie miały takich zawodów w okresie 2000-02 ani 2008 r., patrz rysunki 8-10. Można też zaobserwować, przeglądając te trzy wykresy, dlaczego używa się tylko 50-dniowego lub 200-dniowa średnia ruchoma W tak wielu błędnych transakcjach Niebieska linia jest średnią 50 dni Pomarańczowa linia jest średnią 200-dniową. Może nie tak szybko, jak można dostrzec zmianę tendencji, prognozy strategii były o wiele bardziej dokładne Siedemdziesiąt sześć procent wszystkie transakcje okrągłego obrotu były opłacalne System generował tylko 17 transakcji okrążających, 34 we wszystkich mniej niż jeden rocznie Inwestor wykorzystujący tę metodę byłby zainwestowany na rynek 72 procent czasu tylko nieco więcej niż korzystanie z 200- dziennie średnia ruchoma Wszystkie trzy średnie kroczące strategie są porównywane z buy-and-hold na rysunku 11. Wnioski Niniejsze badanie wskazuje, że inwestor może zmniejszyć ryzyko w swoim portfelu, korzystając z pomocy przenoszenia średniej Korzystanie z SP 500 jako serwera proxy inwestycji, jasne jest, że 50-dnia 200-dniowy system crossover jest lepszy od 50-dniowych lub 200-dniowych średnich kroczących samodzielnie Mimo że może to być prawda dla szerokiego rynku akcji, wyniki mogą się różnić dla różnych indeksów. na wiele sposobów vestor może używać tej informacji Jedna taktyka polega na prostym handlu funduszem inwestycyjnym lub funduszem indeksowym SP 500 na podstawie wygenerowanych sygnałów Innym byłoby zainwestowanie w inne atrakcyjne inwestycje kapitałowe, które uważają za lepsze niż rynek w czasie poprawy Pozwolę sobie pozostać w tych gospodarstwach, o ile średnia z 50 dni przekracza średnią na 200 dni w indeksie SP 500 i zlikwiduje te pozycje, gdy generowany jest sygnał sprzedaży. Nie trzeba mówić, że inwestorzy nie powinni polegać wyłącznie na jednej technice Jednak stosowanie średnich średnich kroków w połączeniu z dywersyfikacją portfela i ostrożnym zarządzaniem pieniędzmi mogą znacznie zmniejszyć ryzyko związane z jednym ryzykiem, jeśli nic innego nie doprowadzi do lepszego snu, jeśli następna dekada jest czymś podobnym do ostatniej, a może to prowadzić do większego gniazdo jaj.